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【CNMO科技】1月15日晚，小米集团创始人雷军在直播中宣布，为响应用户对灵活购车方案的期待，小米汽车将于1月16日起正式推出针对小米YU7的7年低息金融政策。据了解，该政策适用于2026年2月28日（含）前完成下定的用户，能够进一步降低小米汽车的入手门槛。
小米汽车
这并非孤例。就在1月6日，特斯拉已经宣布旗下Model 3/Y/Y L的7年超低息购车方案。月供拉低到了1918元，年化利率不足1%。在特斯拉、小米相继宣布这一金融政策的背景下，未来，7年低息或将成为国内新能源汽车市场的主流优惠。
车企的“小算盘”
车市竞争的金融化转型背后，是多重因素的共同作用。宏观经济层面，中国汽车流通协会乘联会秘书长崔东树认为，2026年新的“两新”政策为市场注入确定性，政策年初就能落地，预计1月车市将呈现“开门红”。
政策利好为车企推出金融方案提供了基础。中国人民银行与国家金融监督管理总局联合印发的通知，明确金融机构可自主确定新能源汽车贷款最高发放比例，为金融创新打开了空间。
更深层的是市场竞争逻辑的转变。特斯拉凭借强大的盈利能力和现金流优势，能够承受金融贴息带来的成本压力。其2025年三季度财报显示，特斯拉汽车单车毛利率达15.4%，远超许多竞争对手，使其有底气通过长期低息方案抢占市场。
特斯拉汽车
然而，车企最大的野心或许藏在长达7年的时间维度里。一份7年的金融合同，就是一条长达7年的用户纽带。在此期间，车企可以通过持续的软件升级服务（如高级自动驾驶包）、官方售后服务、专属充电网络，乃至车联网生态内容，实现可持续的盈利。用户数据也将在这七年中被源源不断地收集，成为迭代产品、优化体验的燃料。
因此，低息方案更像一个入口，引导用户进入车企精心打造的闭环生态，从而在未来的竞争中，将护城河从制造与销售，延伸至软件与服务。
对消费者真的值吗？
对消费者而言，7年低息方案究竟是馅饼还是陷阱？这需要从多个维度仔细权衡。
超长贷款期限确实降低了购车门槛。以特斯拉Model 3为例，1918元的月供使许多中等收入家庭能够提前实现拥车梦。同样，小米YU7的2593元起月供也显著降低了这款智能电动车的入手门槛。
长期低息方案也存在不容忽视的隐忧。7年贷款意味着消费者将在很长时间内背负债务，期间财务状况的任何变动都可能造成还款压力。行业专家警告，小众品牌加速消亡可能导致市场多样性降低。而长达7年的用户数据收集，也让隐私保护面临更大挑战。
并且，国内新能源汽车市场正处于一个技术快速迭代的时代。固态电池、更高效的电子电气架构、更智能的辅助驾驶技术都可能在未来三五年内普及。今天贷款购买的“前沿科技”，三四年后可能面临快速贬值。届时，车主可能发现自己身处一个尴尬境地：车辆的二手残值已低于剩余的贷款本金，即所谓的“资不抵债”或“负资产”。这将严重限制消费者置换新车的自由，被牢牢锁在旧产品上。
此外，漫长的还款周期本身也是一项心理负担，意味着在未来84个月里，个人或家庭的财务状况需要保持高度稳定，任何大的变动都可能让月供成为压力。
能否成为主流？
那么，7年低息是否会成为新能源汽车市场的主流优惠？CNMO认为，这一趋势受到多方面因素的影响。
市场压力是首要驱动力。特斯拉已开出第一枪，如果其通过这一策略成功提升市场份额，其他车企将被迫跟进。业内人士预测，未来3个月内至少有一家新势力会推出类似但可能难以持续的激进方案。
政策导向也在塑造市场环境。国家市场监督管理总局强调，通过建立全流程合规体系，企业可以将资源从无序竞争中释放出来，转向技术、服务和模式的真正创新。此外，消费者习惯的变化为长期贷款提供了土壤。中国汽车流通协会数据显示，汽车消费金融渗透率已超过60%，这意味着大多数消费者已经接受贷款购车模式。
尽管该政策有可能为车企带来销量的上涨，但长期看来仍会面临不小的挑战。
其一，贴息成本最终由车企利润承担。只有像特斯拉这样毛利率高的企业才能持续。对于利润微薄甚至亏损的品牌，长期跟进无异于“卖一辆亏一辆”，不可持续。这反而可能加速行业洗牌，淘汰弱势品牌。
其二，过度金融化可能引发监管关注。2025年已有部分地区叫停“高息高返”等不规范金融活动，未来对汽车金融产品的合规要求预计会趋严。
其三，当所有品牌都提供低息时，金融工具就会失效，竞争将重新回归到产品力、智能化体验和生态服务的本质。
结语
这场或将席卷汽车行业的7年低息金融风潮，本质上是市场从“增量竞争”转向“存量博弈”过程中，一次深刻的价值重构与模式试探。
短期来看，这一策略因其能有效降低“心理门槛”而具有强大吸引力，或将成为一段时期内的主流促销形态。然而，长远观之，产业的健康发展终究无法长期依赖于金融杠杆的支撑。当所有参与者都提供相似的金融方案时，竞争的焦点将不可避免地回归本源——即产品的核心技术、真实的用户体验以及可持续的服务生态。对车企而言，真正的挑战在于如何将金融策略带来的短期流量，转化为通过产品创新与服务升级所构筑的长期品牌忠诚度。
